| تعداد نشریات | 61 |
| تعداد شمارهها | 2,226 |
| تعداد مقالات | 18,190 |
| تعداد مشاهده مقاله | 55,988,568 |
| تعداد دریافت فایل اصل مقاله | 29,030,807 |
بررسی رابطه نوسانهای نرخ ارز و بازدهی سهام با استفاده از تحلیل موجک در بخشهای مختلف بورس اوراق بهادار تهران | ||
| پژوهشهای اقتصادی ایران | ||
| مقاله 2، دوره 17، شماره 52، مهر 1391، صفحه 9-32 اصل مقاله (392.34 K) | ||
| نویسندگان | ||
| عبدالمجید جلایی1؛ امیر حبیب دوست2 | ||
| 1دانشیار دانشکده مدیریت و اقتصاد دانشگاه باهنر کرمان | ||
| 2دانشجوی کارشناسی ارشد اقتصاد دانشگاه باهنر کرمان | ||
| چکیده | ||
| دراین مقاله به بررسی معمای رابطه نوسانهای نرخ ارز و بازدهی سهام بخشهای مختلف بورس تهران با استفاده از یک رویکرد مقیاس- زمان میپردازیم. در این راستا، دادههای ماهانه نرخ غیررسمی ارز، بازدهی پرتفوی بازار و بازدهی سهام بخشهای مختلف بورس تهران در بازه زمانی سالهای 1387-1378 و همچنین بازه زمانی سالهای 1387-1383 (با توجه به محدودیت دادهها) با استفاده از روش ماکزیمم همپوشانی تبدیل موجک گسسته (MODWT) در 6 و 5 مقیاس تجزیه شده است و نتایج تحلیل رگرسیون موجکی، واریانس و همبستگی موجکی مورد بررسی قرار گرفت. نتایج این تحقیق نشان میدهد نه تنها اثرگذاری تغییرات نرخ ارز بر روی بازدهی سهام در بخشهای مختلف بورس به لحاظ شدت و علامت متفاوت است بلکه این اثرگذاری در مقیاسهای زمانی مختلف نیز متفاوت است. از این رو، میبایست ذات چند مقیاسی بودن این رابطه را در تحلیلها و تصمیمگیریها لحاظ کرد. | ||
| کلیدواژهها | ||
| تغییرات نرخ ارز؛ بازدهی سهام؛ تحلیل چند مقیاسی؛ موجک | ||
| مراجع | ||
|
| ||
|
آمار تعداد مشاهده مقاله: 1,189 تعداد دریافت فایل اصل مقاله: 1,010 |
||